證監(jiān)會通報證券行業(yè)“自查自糾、規(guī)整規(guī)范”專項活動現(xiàn)場檢查情況

為深入貫徹落實依法全面從嚴(yán)監(jiān)管要求，督促證券公司切實提升投行類業(yè)務(wù)內(nèi)部控制水平、樹立主體風(fēng)險意識，實現(xiàn)防風(fēng)險、守底線，增強(qiáng)服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)能力的目標(biāo)，2017年，我會部署開展了證券行業(yè)“自查自糾、規(guī)整規(guī)范”專項活動。

近年來，投行類業(yè)務(wù)總體保持良好發(fā)展態(tài)勢，相關(guān)中介機(jī)構(gòu)的執(zhí)業(yè)水平和規(guī)范意識不斷提升，在溝通投融兩端、提高直接融資比重方面發(fā)揮了重要作用。然而，隨著投行類業(yè)務(wù)的迅速發(fā)展，一些問題和風(fēng)險隱患也開始逐漸暴露，主要表現(xiàn)為風(fēng)險防控讓位于業(yè)務(wù)規(guī)模、穩(wěn)定健康發(fā)展讓位于追求短期利益，難以滿足新形勢下服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的要求，需要進(jìn)行整頓規(guī)范。

本次專項活動采取行業(yè)全面自查結(jié)合現(xiàn)場檢查的“點面結(jié)合”方式開展，活動范圍涵蓋了近兩年發(fā)展迅速的上市公司并購重組財務(wù)顧問、公司債券承銷（受托管理）、新三板推薦和資產(chǎn)證券化等多項投行類業(yè)務(wù)。

自查階段，共有165家證券公司和基金公司子公司對自身投行類業(yè)務(wù)內(nèi)控情況和2015年-2016年項目執(zhí)業(yè)情況進(jìn)行了全面、系統(tǒng)風(fēng)險排查，基本做到了主動報告問題，積極有效整改,主動化解潛在風(fēng)險。

檢查階段，我會組織部分派出機(jī)構(gòu)對13家證券公司和4家基金公司子公司的投行類業(yè)務(wù)開展了現(xiàn)場檢查，從內(nèi)部控制和執(zhí)業(yè)質(zhì)量兩方面對公司自查情況進(jìn)行了檢驗。從檢查結(jié)果來看，投行類業(yè)務(wù)無論在內(nèi)部控制健全程度還是項目執(zhí)業(yè)質(zhì)量上均有所提升，整體趨好，顯示出前期自查整改活動取得了良好成效。另一方面，部分檢查對象仍暴露出違規(guī)問題，涉及合規(guī)風(fēng)控未全面有效覆蓋、內(nèi)部控制未有效執(zhí)行、盡職調(diào)查不充分、信息披露有失準(zhǔn)確完整以及后續(xù)管理未盡責(zé)等方面。

根據(jù)違規(guī)問題的情形不同，我會擬采取以下措施并計入誠信檔案。

證券公司方面:一是對西南證券采取公開譴責(zé)并責(zé)令改正的監(jiān)督管理措施。同時，對相關(guān)人員采取公開譴責(zé)或者監(jiān)管談話的監(jiān)督管理措施。二是對國海、中金、華林等3家證券公司分別采取責(zé)令限期改正、增加內(nèi)部合規(guī)檢查次數(shù)并提交合規(guī)檢查報告的監(jiān)督管理措施。三是對國金、天風(fēng)等2家證券公司分別采取出具警示函的監(jiān)督管理措施。

基金公司子公司方面：一是對富誠海富通采取責(zé)令改正的監(jiān)督管理措施。同時，通報基金業(yè)協(xié)會采取暫停資產(chǎn)支持專項計劃備案3個月的自律懲戒措施。對相關(guān)人員采取監(jiān)管談話的監(jiān)督管理措施。二是對方正富邦創(chuàng)融采取責(zé)令改正的監(jiān)督管理措施；對博時資本采取出具警示函的監(jiān)督管理措施。

下一步，我會將持續(xù)關(guān)注并督促相關(guān)中介機(jī)構(gòu)落實整改要求、完成整改工作，同時通過完善法規(guī)體系從機(jī)制上規(guī)范投行類業(yè)務(wù)活動，督促中介機(jī)構(gòu)切實提升投行類業(yè)務(wù)內(nèi)部控制水平和執(zhí)業(yè)質(zhì)量，引導(dǎo)行業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。各中介機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)結(jié)合自身問題深入反思、扎實整改，牢固樹立主體意識和風(fēng)險理念，建立健全內(nèi)部控制機(jī)制，有效保障各類投行業(yè)務(wù)規(guī)范、穩(wěn)健運(yùn)營。

證監(jiān)會通報2017年專項執(zhí)法行動工作進(jìn)展

　為持續(xù)深化依法全面從嚴(yán)監(jiān)管，按照穩(wěn)中求進(jìn)的工作總基調(diào)，2017年證監(jiān)會稽查部門在常態(tài)化執(zhí)法的基礎(chǔ)上，緊緊圍繞服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)、防范風(fēng)險、整治市場亂象的工作要求，連續(xù)部署了四個批次的專項執(zhí)法行動，著力整頓市場秩序，相關(guān)工作取得積極進(jìn)展。

2017年四個批次專項執(zhí)法行動涉及54起典型案件，直指財務(wù)造假、炒作次新股、利用高送轉(zhuǎn)等違規(guī)交易以及私募領(lǐng)域違法違規(guī)等四大市場亂象。第一批專項行動我會部署共10起信息披露違法違規(guī)案件，重點打擊雅百特跨境造假、山東墨龍業(yè)績變臉、佳電股份調(diào)節(jié)利潤等性質(zhì)惡劣、嚴(yán)重侵害投資者權(quán)益的違法行為。目前，調(diào)查工作已全部完成，1起案件已經(jīng)移送公安機(jī)關(guān)，3起案件已經(jīng)行政處罰，4起案件進(jìn)入行政處罰審理程序。4月14日，第二批專項行動共部署16起操縱市場案件，重點遏制次新股炒作、快進(jìn)快出手法操縱市場、濫用信息優(yōu)勢合謀操縱市場等惡行蔓延。目前，14起案件已完成現(xiàn)場調(diào)查，9起案件進(jìn)入行政處罰審理程序，2起案件已經(jīng)做出行政處罰事先告知。7月7日，第三批專項行動共部署18起內(nèi)幕交易案件，重點整治并購重組、高送轉(zhuǎn)、股權(quán)變更等環(huán)節(jié)內(nèi)幕交易多發(fā)問題，著力祛除“靠消息炒股”的市場頑疾。目前，15起案件已經(jīng)進(jìn)入行政處罰審理程序，2起案件已經(jīng)移送公安機(jī)關(guān)。第四批專項行動共部署10起私募基金領(lǐng)域違法違規(guī)案件，對私募機(jī)構(gòu)管理失范以及多種違法亂象開展專項整治。目前，3起案件已完成調(diào)查，1起案件進(jìn)入行政處罰審理程序，其他案件調(diào)查工作正在全面推進(jìn)當(dāng)中。

2017年專項執(zhí)法行動專門針對資本市場各個領(lǐng)域肆意妄為、禍害市場、影響惡劣的嚴(yán)重違法行為。一是集中整治侵蝕市場運(yùn)行基礎(chǔ)的上市公司領(lǐng)域違法違規(guī)。上市公司跨境財務(wù)造假、多年連續(xù)造假、人為調(diào)節(jié)利潤等欺詐手法呈多樣化特征，專項行動查處的3家上市公司造假金額在2億元以上，3家上市公司實際控制人涉嫌濫用信息披露制度操縱股價，背信損害上市公司利益、高杠桿收購違規(guī)披露、業(yè)績變臉前高管精準(zhǔn)減持等市場高度關(guān)注案件得以快速查辦。二是堅決打擊可能積聚市場風(fēng)險的惡性操縱行為。專項行動涉及的操縱市場案件中，利用結(jié)構(gòu)化資管產(chǎn)品、成批次證券賬戶放大資金規(guī)模、隱藏真實身份和違法意圖的案件占70%。9起案件的涉案金額超過20億元。三是嚴(yán)厲查處影響市場改革發(fā)展的典型案件和市場關(guān)注的熱點案件。有的新三板掛牌企業(yè)實際控制人操縱本公司股票價格，意圖達(dá)到創(chuàng)新層準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)。個別機(jī)構(gòu)利用滬港通賬戶與境內(nèi)賬戶相互配合跨境操縱。高送轉(zhuǎn)、舉牌收購、大股東減持等熱點事件中頻現(xiàn)內(nèi)幕交易，涉案金額高達(dá)10億元，多層多向多級傳遞型案件占比達(dá)67%。四是重點凈化特定領(lǐng)域違法多發(fā)的不良市場生態(tài)。部分私募機(jī)構(gòu)同時存在違規(guī)募集、利益輸送、挪用基金財產(chǎn)、不按規(guī)定備案等違規(guī)行為，甚至與上市公司內(nèi)外勾結(jié)操縱市場。專項行動開展期間，稽查部門在辦案過程中新發(fā)現(xiàn)310余賬戶涉嫌內(nèi)幕交易、操縱市場，4家證券服務(wù)機(jī)構(gòu)涉嫌未勤勉盡責(zé)，部分案件還存在持股變動信息不及時披露、短線交易等違法行為，稽查部門一并嚴(yán)肅追責(zé)。

一年來，證監(jiān)會立足提高執(zhí)法效能，多措并舉，全鏈條保障專項執(zhí)法工作順利推進(jìn)。一是強(qiáng)化市場監(jiān)控。圍繞重點領(lǐng)域、關(guān)鍵環(huán)節(jié)和異常交易行為，優(yōu)化線索報送機(jī)制，定向定制類案線索，依托大數(shù)據(jù)篩查和智能化分析提升線索處理水平。二是突出“集團(tuán)作戰(zhàn)”的專案組織模式，重點案件全流程督導(dǎo)，通過集中骨干力量、聯(lián)合辦案等方式推動案件快速突破。專項行動案件調(diào)查周期平均65天。三是加強(qiáng)協(xié)作凝聚合力。調(diào)查、審理部門對疑難案件會商研判，快查嚴(yán)審，目前32起案件已進(jìn)入行政處罰審理程序，7起案件已陸續(xù)處罰事先告知、作出處罰決定。與公安機(jī)關(guān)協(xié)作辦案并移送刑事追責(zé)5起，強(qiáng)化與國資管理、審計監(jiān)督、金融監(jiān)管部門的協(xié)作配合，交換執(zhí)法信息，形成執(zhí)法合力。四是及時傳導(dǎo)監(jiān)管信號。持續(xù)通報專項行動的批次部署、進(jìn)展情況，有效震懾證券期貨違法犯罪，引導(dǎo)市場各方守法合規(guī)。

2018年，證監(jiān)會稽查部門將圍繞貫徹落實十九大精神的主線，按照中央經(jīng)濟(jì)工作會議、全國金融工作會議的總體要求，堅持常態(tài)執(zhí)法和集中打擊相結(jié)合的原則，將專項執(zhí)法行動作為打好資本市場風(fēng)險防范攻堅戰(zhàn)的重要舉措，繼續(xù)加大對證券期貨違法違規(guī)行為的懲治力度，切實維護(hù)國家金融安全，促進(jìn)多層次資本市場健康發(fā)展，更好服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)。

證監(jiān)會嚴(yán)厲處罰一起編造傳播虛假信息行為

日前，證監(jiān)會依法對曹磊編造傳播虛假信息行為作出行政處罰，責(zé)令其改正，并處以20萬元的頂格罰款。

曹磊為某知名網(wǎng)站傳媒從業(yè)人員，其本人注冊運(yùn)營“山石觀市”微信公眾號。2017年11月20日，曹磊收到其微信好友發(fā)來的《2018年金融機(jī)構(gòu)會議紀(jì)要.PDF》文檔，之后撰寫了標(biāo)題為《金融機(jī)構(gòu)和房企在證監(jiān)會開閉門會》文章，于當(dāng)日通過“山石觀市”微信公眾號發(fā)布，編造傳播了金融機(jī)構(gòu)和房企在證監(jiān)會開閉門會的虛假信息，經(jīng)由網(wǎng)絡(luò)廣泛散播。實際上，上述會議紀(jì)要所指會議為中國指數(shù)研究院邀請相關(guān)金融機(jī)構(gòu)及房地產(chǎn)企業(yè)召開的常規(guī)會議，已連續(xù)舉辦七期，會議組織與證監(jiān)會無關(guān)，并非在證監(jiān)會召開或由證監(jiān)會組織召開的會議。曹磊編造傳播虛假信息的行為產(chǎn)生了嚴(yán)重的社會影響和市場影響，擾亂證券市場，我會依法對其實施行政處罰。

資本市場是基于信息定價的市場，信息傳播的真實、準(zhǔn)確、完整是市場健康、穩(wěn)定、有效運(yùn)行的重要基礎(chǔ)，信息傳播秩序也是市場秩序的重要內(nèi)容。近年來，證監(jiān)會嚴(yán)厲查處了多起編造傳播虛假信息的典型案件，資本市場造謠傳謠多發(fā)的情況得到有效整肅，市場輿論環(huán)境得到進(jìn)一步凈化。曹磊作為傳播媒介從業(yè)人員，運(yùn)營擁有眾多用戶的微信公眾號，本應(yīng)嚴(yán)守法律底線，恪守行業(yè)規(guī)則和職業(yè)道德，承擔(dān)應(yīng)盡的社會責(zé)任，向網(wǎng)絡(luò)受眾提供真實信息，但其漠視法律，編造傳播虛假信息，誤導(dǎo)社會公眾，依法應(yīng)予嚴(yán)懲。

隨著互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)的發(fā)展，微博、微信等新媒體網(wǎng)絡(luò)工具已成為資本市場中信息發(fā)布、傳播的重要渠道，為市場效率的提升做出了積極貢獻(xiàn)。與此同時，也有個別主體基于所謂“流量經(jīng)濟(jì)”的考慮，為追求“頭條效應(yīng)”，利用新媒體的傳播便利制造熱點，博取眼球，甚至不惜突破法律紅線，造謠生事，搬弄是非，欺詐愚弄網(wǎng)絡(luò)受眾，敗壞行業(yè)風(fēng)氣，污染輿論環(huán)境。證監(jiān)會提醒市場參與者，新媒體不是法外之地，要對法律底線心存敬畏，任何編造傳播虛假信息行為必將受到法律嚴(yán)懲，網(wǎng)絡(luò)受眾也要擦亮雙眼，提高信息辨識能力，不信謠不傳謠，共同營造有利于資本市場健康發(fā)展的守法、誠信、健康、干凈的網(wǎng)絡(luò)環(huán)境。

證監(jiān)會對5宗案件作出行政處罰

近日，證監(jiān)會依法對5宗案件作出行政處罰，其中包括：1宗信息披露違法違規(guī)案，1宗內(nèi)幕交易案，1宗限制期內(nèi)交易股票案，2宗證券從業(yè)人員違法買賣股票案。

1宗信息披露違法違規(guī)案中，江蘇華宏醫(yī)藥股份有限公司（簡稱華宏醫(yī)藥）未及時披露其與關(guān)聯(lián)方江陰盛江投資有限公司于2015年1月至12月期間發(fā)生的多筆關(guān)聯(lián)資金交易事項，已披露的2015年半年報關(guān)于資金往來金額及資金用途的披露不準(zhǔn)確、不完整，2015年年報關(guān)于資金用途的披露不完整。華宏醫(yī)藥的上述行為違反了《非上市公眾公司監(jiān)管指引第1號--信息披露》的披露要求以及《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》第20條規(guī)定，依據(jù)《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》第60條和《證券法》第193條規(guī)定，江蘇證監(jiān)局決定對華宏醫(yī)藥給予警告，并處以30萬元罰款；對直接負(fù)責(zé)的主管人員盛龍才給予警告，并處以5萬元罰款；對其他直接責(zé)任人員況清娟給予警告，并處以3萬元罰款。

1宗限制期內(nèi)交易股票案中，2015年11月4日至11月13日期間，廣東新價值投資有限公司（簡稱廣東新價值）通過4只私募產(chǎn)品和14只信托計劃陸續(xù)增持“科恒股份”、“大東海A”等4只股票，在持有相關(guān)股票累計達(dá)到上市公司已發(fā)行股份的5%時，未在履行報告和公告義務(wù)前停止買入行為，違法增持金額合計約3,766萬元。廣東新價值的上述行為違反了《證券法》第38條規(guī)定，依據(jù)《證券法》第204條規(guī)定，廣東證監(jiān)局決定責(zé)令廣東新價值改正，給予警告，并處以190萬元罰款；對直接負(fù)責(zé)的主管人員錢文彥給予警告，并處以10萬元罰款；對其他直接責(zé)任人員盧冬妮給予警告，并處以5萬元罰款。

1宗內(nèi)幕交易案中，秦某系北京高盟新材料股份有限公司（簡稱高盟新材）擬發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買武漢華森塑膠有限公司100%股權(quán)并募集配套資金事項這一內(nèi)幕信息的知情人。曾祥穎與秦某關(guān)系密切，在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，曾祥穎與秦某存在通訊聯(lián)絡(luò)，后曾祥穎控制使用其本人及其配偶的證券賬戶買入“高盟新材”125,700股，共計獲利約13.8萬元。曾祥穎的上述行為違反了《證券法》第73條、第76條規(guī)定，依據(jù)《證券法》第202條規(guī)定，北京證監(jiān)局決定沒收曾祥穎違法所得約13.8萬元，并處以約41.5萬元罰款。

2宗證券從業(yè)人員違法買賣股票案中，一是楊泰華于2013年1月18日至2016年9月12日期間在太平洋證券股份有限公司騰沖光華東路證券營業(yè)部任總經(jīng)理，為證券從業(yè)人員。在上述期間內(nèi)，楊泰華控制使用“尹某芝”證券賬戶進(jìn)行證券交易，累計買入股票成交金額約3億元，已賣出股票獲利約1,433萬元。楊泰華的上述行為違反了《證券法》第43條規(guī)定，依據(jù)《證券法》第199條規(guī)定，上海證監(jiān)局決定責(zé)令楊泰華依法處理非法持有的剩余股票，沒收已獲違法所得約1,433萬元，并處以約4,301萬元罰款。二是陸茜于2010年3月至調(diào)查期間先后在中國國際金融股份有限公司建國門外大街營業(yè)部、北京科學(xué)院南路營業(yè)部任職，為證券從業(yè)人員。在上述期間內(nèi)，陸茜控制使用“林某勤”證券賬戶進(jìn)行證券交易，沒有違法所得。陸茜的上述行為違反了《證券法》第43條規(guī)定，依據(jù)《證券法》第199條規(guī)定，我會決定責(zé)令陸茜依法處理非法持有的股票，并處以40萬元罰款。

上述行為違反了證券期貨法律法規(guī)，破壞了市場秩序，必須堅決予以打擊。我會將持續(xù)對各類違法違規(guī)行為保持高壓態(tài)勢，切實擔(dān)當(dāng)好依法全面從嚴(yán)打擊證券期貨違法活動、維護(hù)市場健康穩(wěn)定發(fā)展、執(zhí)行國家法律的神圣使命。